半導体株が調整局面に入る中、投資家の資金が銀行・ソフトウェア株へシフト
水曜日の米国主要株価指数は、インフレリスクが緩和したとするケビン・ウォッシュ連邦準備制度理事会（ＦＲＢ）理事の発言を投資家が精査する中、乱高下する取引の末、小幅安で引けた。
ウォッシュ氏はまた、 において、米連邦準備制度理事会（ＦＲＢ）の２％というインフレ目標を堅く堅持し、トランプ米大統領が利下げを求めているにもかかわらず、緩和的な金融政策を期待する人々を「失望させる」と述べた。
一方、米イラン間の緊張をめぐる不安が中東和平交渉に影を落とし、今年下半期は慎重な基調が続きそうだ。 テヘランは 、武力衝突の勃発を受けて同地域に飛来した米国の高官らとは会談しないとの立場を示した。交渉に詳しい情報筋やイラン当局者は、米国とイランがドーハで 技術的な協議を行ったと述べたものの、両者の対照的な発言からは、突破口を見出すのは難しいかもしれないことが示唆された。
Ｓ＆Ｐ５００ CBOE:SPX のセクターの大半は上昇して取引を終えた。通信サービス SP:S5TELS が２．５％超の上昇で先導し、金融 SP:SPF も２％超上昇した。一方、ハイテク SP:S5INFT は１．５％超下落し、公益事業 SP:S5UTIL も１％超下落した。
表面的な動きの背後で、投資家の資金が市場内でローテーションしている様子が見られた。今年上半期を通じて力強い上昇を見せていた半導体株 NASDAQ:SOX は、トレーダーが利益確定売りに動いたことで大きな売り圧力にさらされた。一方で、ソフトウェア・サービス企業 (.SPLRCIS) や、大手銀行、地域銀行の双方に資金が流入した。
実際、Ｓ＆Ｐ５００銀行指数 (.SPXBK) およびＫＢＷ地域銀行指数 NASDAQ:KRX は、過去最高値で取引を終えた。
もう一つの注目すべき動きは、いわゆる「マグニフィセント・セブン」 銘柄の反発が続いたことだ。ラウンドヒル・マグニフィセント・セブンＥＴＦ CBOE:MAGS は２．４％上昇し、４営業日連続の上昇を記録した。７銘柄のうち６銘柄が上昇し、メタ・プラットフォームズ NASDAQ:META が９％急騰し、マイクロソフト NASDAQ:MSFT は３％上昇した。下落したのはＮＶＩＤＩＡ NASDAQ:NVDA のみだった。
７月４日の祝日により金曜日は米国市場が休場となるため、投資家は長い週末を迎える前に、木曜日に発表される６月の雇用統計に注目し、経済の健全性や金利の今後の動向に関する手がかりを探ることになるだろう。市場予想では、新規雇用者数は前月の１７万２０００人に対し、１１万人の増加が見込まれている。
以下は、米国東部時間午後４時直後の市場状況の概要である。
(テレンス・ガブリエル)
*****
ライブマーケットの以前の報道：
投資家のリスク選好姿勢が強まっている こちらをクリック
市場調整局面でも、バンク・オブ・アメリカの顧客は依然としてネット売り越し こちらをクリック
データまとめ：ＡＤＰ、チャレンジャー・グレイ、ＰＭＩなど こちらをクリック
投資家の資金シフトに伴い、半導体株は上昇後の調整局面へ こちらをクリック
７月は過去１１年間、米国株式の強気派にとって好調な月だった。１２年連続となるか？ こちらをクリック
市場は二極化、モメンタムが主導権を握る こちらをクリック
ＩＰＯがＡＩ業界にどのような変化をもたらすか ここをクリック
インフレがＥＣＢに猶予を与え、利上げ停止の口実となる可能性も こちらをクリック
シティ、日経平均９万を予想 こちらをクリック (link)
四半期のスタートは慎重な展開 こちらをクリック (link)